Nos últimos anos, investir no exterior deixou de ser uma exclusividade de pessoas de alta renda e se tornou uma opção acessível para um número crescente de brasileiros. Soluções como a Conta Investimento Global XP têm desempenhado um papel fundamental nessa transformação, permitindo que mais pessoas diversifiquem seus investimentos e reduzam os potenciais riscos relacionados à economia brasileira.
Experts da XP destacam que investir uma parte do patrimônio em ativos internacionais, principalmente em Dólares, pode ser uma forma eficaz de proteção e, em alguns casos, essa estratégia tem proporcionado retornos superiores, seja pelo rendimento histórico de muitos papeis vendidos lá fora, seja pela valorização da moeda americana em relação ao Real.
Segundo os Experts da XP, essa tática tem se mostrado interessante mesmo no momento atual, com o dólar no patamar acima de R$ 6. “Dadas as oscilações de curto prazo na cotação do dólar, uma boa estratégia é adquirir tal moeda de forma contínua, o que ajuda a suavizar o preço médio ao longo do tempo. Essa abordagem pode ser importante para preservar o poder de compra do brasileiro, especialmente em relação aos custos de produtos importados, como eletrônicos e automóveis, além de influenciar o valor de viagens internacionais e outros gastos relacionados”, ressalta Lucas Faria, gerente de Investimentos Internacionais da XP.
A diversificação é um dos pilares fundamentais de uma boa estratégia de investimentos, como explica Faria. Ele afirma que a alocação em ativos dolarizados pode ser importante para mitigar riscos associados às oscilações da economia brasileira. Clientes de alta renda, especialmente do segmento Private, costumam investir entre 20% e 30% do patrimônio no exterior.
Segundo Victor Gomes, outro gerente de Investimentos Internacionais da XP, investir nos EUA vai além do acesso ao mercado americano. “Ao investir nos Estados Unidos, você acessa não só papéis do mercado americano, mas também outras teses globais de investimento que estão em tal mercado”, explica, citando setores como tecnologia e defesa, que são pouco representados no mercado brasileiro, como exemplos de oportunidades com grande potencial de crescimento.
Pressões contra o Real
A trajetória recente do Dólar reforça a importância de considerar investimentos internacionais. Apesar da cotação de câmbio ter ultrapassado a barreira dos R$6,00, os especialistas apontam que há pressões que podem levar o valor a subir ainda mais. As políticas monetárias nos Estados Unidos têm desempenhado um papel central nesse cenário. O Federal Reserve mantém as taxas de juros em níveis historicamente elevados, atraindo investidores globais em busca de retornos estáveis e aumentando a demanda pela moeda americana, quando comparada às demais moedas mundiais.
“Os Estados Unidos continuam sendo muito atraentes para investimentos, mesmo com a taxa de juros em queda, pois há muitos anos não víamos esse patamar de 4% a 5%,” explica Gomes. No Brasil, mesmo com cortes nas taxas de juros, o prêmio oferecido pelo mercado local é considerado baixo quando comparado à moeda americana, o que diminui a atratividade do real frente ao Dólar.
Diversos fatores estruturais também sustentam a força do Dólar. Entre eles estão a volatilidade dos preços das commodities, a dependência da economia brasileira desses produtos e as incertezas fiscais e políticas locais. O Brasil, grande exportador de produtos como soja e minério de ferro, sofre com flutuações na demanda global, especialmente por parte da China. Uma desaceleração da economia chinesa, por exemplo, pode impactar diretamente a balança comercial brasileira, pressionando o Real.
Além disso, o status do Dólar como moeda de refúgio em momentos de incerteza global aumenta sua atratividade. A recente vitória de Donald Trump nas eleições americanas também traz novos elementos ao cenário. Segundo Paulo Gitz, estrategista global da XP, o governo do republicano deve implementar políticas que favoreçam a valorização da moeda americana, como redução do déficit fiscal e estímulos à iniciativa privada.
Apesar dos fatores que sustentam a valorização do Dólar frente ao real, os analistas alertam que mudanças nos mercados globais podem resultar alterações repentinas na dinâmica cambial, exigindo monitoramento constante.
Retorno em Dólar
Victor Gomes chama a atenção para o custo de oportunidade de não possuir pelo menos uma parcela dos investimentos no exterior. “A todo momento, há novas oportunidades globais que o investidor pode perder se não estiver exposto ao Dólar”, ele explica. Além disso, ele enfatiza que a diversificação global é uma ferramenta historicamente comprovada para otimizar o risco e o retorno dos portfólios. “Em qualquer janela de tempo superior a dez anos, uma carteira com exposição ao Dólar tende a ter um desempenho superior em comparação a uma composta apenas por Reais”, afirma.
Conta Investimento Global XP
A democratização do acesso a investimentos internacionais também tem contribuído para esse movimento. A Conta Investimento Global XP, por exemplo, permite que investidores brasileiros acessem investimentos globais de forma ágil, com valores mínimos reduzidos. Com US$ 100, já é possível enviar dinheiro para o exterior e começar a investir, explica Vinícius Garófalo, head de Sales Offshore da XP. A plataforma oferece mais de 10 mil ativos, incluindo ações de empresas americanas, fundos de investimento com gestão global e títulos de renda fixa. Fundos que antes exigiam aportes de US$ 5 mil agora estão disponíveis para investimento caso o cliente tenha apenas US$ 1 mil.
Além da acessibilidade aos investimentos via Conta Investimento Global XP, com a Conta Global XP o cliente pode ter acesso a serviços integrados que facilitam a sua vida, como a conta e o cartão internacional, além de ferramentas automatizadas para declaração de Imposto de Renda. “Todo o ecossistema foi criado para facilitar a vida do investidor e ajudá-lo a internacionalizar sua carteira,” ressalta Garófalo. Na parte de investimentos, a XP também disponibiliza carteiras recomendadas, com curadoria especializada para ações globais, dividendos e renda fixa, garantindo suporte contínuo para seus clientes.
“Como em todos os investimentos, existem riscos envolvidos. Quaisquer avaliações, opiniões, estimativas, previsões, classificações ou avaliações de risco neste documento constituem o julgamento do autor até a data do relatório, e não há garantia de que os resultados ou eventos futuros serão consistentes com tais avaliações, opiniões, estimativas, previsões, classificações ou avaliações de risco. Essas opiniões estão sujeitas a mudanças e não garantem desempenho futuro. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Este material é apenas para fins informativos e não deve ser interpretado como uma recomendação para comprar ou vender qualquer investimento específico.”
